Всем привет! Участие в IPO, как правило, подразумевает наличие у инвестора статус квалифицированного.
Сегодня поговорим о том, как участвовать в IPO без статуса квалифицированного инвестора и нужно ли это делать вообще.
Что такое IPO и каков принцип его работы, мы уже писали ранее. Поэтому сразу перейдем к теме сегодняшней статьи.
Как участвовать в IPO без статуса «квала»
Участие в IPO без статуса квалифицированного инвестора вполне реально.
Способ подключения зависит от целей, потребностей и финансовых возможностей инвестора.
Участие в премаркете
Смысл этого способа заключается в покупке ценных бумаг компании до их поступления на фондовый рынок.
Как правило, акции на этом этапе продаются с высоким дисконтом – до 10%. Однако, чтобы принять участие в IPO, нужно иметь крупную суму – 1 млн долларов.
Простому инвестору такое не под силу.
Участие в премаркете – это для крупных, всемирно известных инвесторов, венчурных фондов и инвестиционных банков.
Участие на этой стадии требует определенных расходов (до 5% суммы сделки). Но покупка ценных бумаг с дисконтом в 10% к цене IPO, делает участие в сделке выгодным.
Торговля на NASDAQ Private Market
Смысл состоит в том, чтобы получить через иностранного брокера доступ к специальной онлайн-платформе, созданной на базе биржи NASDAQ.
Размер минимального порога зависит от посредника. На счете нужно иметь порядка 10 тыс. долларов, поскольку лоты Private Market стоят дорого.
Покупка акции на IPO через брокерскую компанию
Крупные брокеры являются партнерами венчурных фондов.
Последние покупают ценные бумаги стартапов, а после оказывают компаниям помощь в масштабировании и выходе на IPO.
Задачей инвестора является выход через брокера на фонд и покупка у него ценных бумаг во время проведения IPO.
Покупка акций после IPO, в первый день торговли на бирже
Смысл заключается в том, чтобы купить акции компании в первый день или даже в первые часы открытия биржи.
Стоимость первично размещенных ценных бумаг обычно растет. Продать акции можно даже в конце дня.
Главное, чтобы это было выгодно – прибыль должна перекрыть комиссионные.
Инвестирование во время IPO
Приводим алгоритм действий инвестора без статуса при участии в IPO через брокерскую компанию.
Найти брокера
Для покупки акций у андеррайтеров нужно найти посредника – брокерскую компанию. У иностранных брокеров высокий уровень входа.
Таких сумм у начинающего инвестора может не быть.
Брокерские компании с небольшим порогом входа:
- United Traders – 50 долларов;
- Фридом Финанс – 2 тыс долларов.
Определиться с суммой инвестиций
Участвовать в IPO рискованно. Поэтому эксперты рекомендуют инвестировать не в один проект, а в несколько. То есть должна быть диверсификация.
Стоимость акции у брокера Юнайтед Трейдерс составляет всего лишь 50 $. Поэтому диверсификация возможна даже с минимальными вложениями.
Следует помнить, что существует локап-период, из-за которого деньги будут заморожены на определенный срок.
Так что в течение этого периода не следует планировать что-то делать с вложенными в IPO деньгами.
Подать заявку на участие в IPO
Как правильно подать заявку, расскажет брокер.
Он и передаст всю информацию о части удовлетворения заявки, о первоначальной стоимости акции и сегодняшней стоимости инвестиционного портфеля.
Фиксировать доходы
Способов фиксации доходов два:
- дождаться окончания локап-периода и продать ценные бумаги по их стоимости на рынке. При этом можно оказаться как в плюсе, так и в минусе;
- заключить форвардный контракт, позволяющий продать бумаги в течение недели или 10 дней. Доход обычно превышает размер комиссии.
Более простое инвестирование в IPO
Инвестирование в акции на IPO несет большие расходы, определенные трудности и огромные риски.
При удачном раскладе инвестор получает большой доход. При неудачном исходе – теряет крупные деньги. Причем это может произойти и по вине инвестора.
Существует более простой и менее рискованный способ инвестирования – покупка ETF на IPO.
Специалисты советуют инвесторам без статуса квалифицированного обратить внимание на два биржевых фонда со специализацией на венчурных инвестициях и на заработке на IPO:
- Renaissance IPO ETF;
- First Trust US IPO Index Fund.
Эксперты считают, что без статуса «квала» разумнее покупать бумаги на IPO с помощью ETF. За инвестора уже все продумано и сделано профессионалами.
Комиссии здесь приемлемые.
Купить ETF можно у иностранных брокерских компаний – к примеру, Interactive Brokers либо Saxo Bank.
Первая компания не установила минимальный порог, у второй минимальный вход – от 10 тыс. долларов. У обоих брокеров поддержка общается на русском языке.
Это на сегодня все.
Подпишитесь на обновления. Комментируйте статью, делитесь ей с друзьями в соцсетях. Ставьте оценки.
До скорой встречи!
