ОнлайнБанкир
Лого OnlineBankir.ru

Инвестиции в драгоценные металлы: обзор доступных инструментов, их плюсы и минусы

Привет всем! Люди, желающие стать владельцами слитков или монет, и при этом сохранить и увеличить свои средства, должны знать, как инвестировать в драгоценные металлы правильно.

Этот способ инвестирования имеет преимущества и недостатки, а также некоторые особенности.

Почему инвестирование в драгметаллы – это выгодно

В этой статье мы расскажем о наиболее популярных драгоценных металлах. Давайте кратко пройдемся по их характеристикам.

Золото

Этот драгоценный металл не окисляется, не ржавеет и может быть легко превращен в любое изделие благодаря своей мягкости.

Оно используется в ювелирном деле, промышленности, также он служит инвестиционным активом.

За последнее десятилетие его балансовая стоимость увеличилась на 222,7 процента (источник информации – Центробанк РФ).

Серебро

Обладает высокой электропроводностью и хорошими отражающими свойствами. Этот металл не так устойчив к химическим реакциям, как предыдущий.

Сферы использования – ювелирное дело, электроника, энергетика, инвестиции. Балансовая цена за последнее десятилетие выросла на 97,92 % (источник – Центробанк).

Платина

Плавится при очень высокой температуре. Сферы использования – автомобильная, химическая и ювелирная промышленности.

Балансовая цена за последний десяток лет возросла на 84 процента (данные Центробанка).

Палладий

Редкий металл с высокой температурой плавления. Хорошо фильтрует газы. Применяется в автомобильной промышленности.

Балансовая стоимость за последний десяток лет увеличилась на 984,48 процентов (данные Центробанка).

Инвесторами драгметаллы используются как защитные активы. Добавление их в свой инвестиционный портфель даже в небольшой части значительно снижает риск и увеличивает доходность.

Это именно то, что ищут портфельные инвесторы для создания долгосрочной инвестиционной стратегии.

В кризисные периоды цены на драгметаллы растут или падают гораздо меньше, чем остальной фондовый рынок.

Давайте проанализируем, почему так происходит:

  1. Уникальность. Драгметаллы являются химическими элементами, довольно редко встречающимися в земной коре. Их запасы со временем истощаются, а стоимость их добычи растет. Поэтому возрастает и стоимость самих металлов.
  2. Цена металлов не может упасть до нуля, потому что она обеспечена конкретным товаром. Поэтому инвестор никогда не может потерять все свои инвестиции, вложенные в драгоценные металлы. Ни один инвестиционный инструмент не может дать такой гарантии.
  3. Драгметаллы у крупных игроков по-прежнему пользуются большим спросом. Например, Центральные банки разных стран мира закупают золото для пополнения валютных запасов.
  4. Драгоценные металлы веками сохраняются в первозданном виде, а некоторые их свойства расширяют возможности использования в промышленности, создавая тем самым стабильный спрос со стороны экономики.

Об инвестиционных инструментах

Рассмотрим, как инвестировать в драгметаллы частным инвесторам в России.

Слитки

Слиток металла весом 1 г и выше продаются коммерческими банками. Для покупки доступны все описанные нами драгметаллы.

Их цена отличается от установленной Банком России балансовой цены, которая определяется на основе котировок Лондонского рынка драгоценных металлов и конвертируется в рубли.

Частные банки добавляют к сниженной цене свою маржу и 20% НДС. И еще один момент, на который инвестор должен обратить внимание – цена при продаже и покупке разная.

Если вы решите купить слиток, а затем быстро его продать, вы не заработаете, а потеряете деньги.

Преимущества инвестирования:

  • некоторым людям важно физически владеть ценными слитками;
  • легко унаследовать или передать в дар;
  • может храниться десятилетиями в первозданном виде;
  • со временем цена растет.

Недостатки:

  • высокая маржа банка по цене продажи по сравнению с балансовой ценой Центробанка;
  • наличие разницы между ценами при покупке и продаже;
  • стоимость увеличивается на сумму НДС;
  • не годится для спекуляций на рынке, поскольку цена может оставаться на одном уровне в течение многих лет или упасть;
  • необходимо подумать о возможности хранения, что несет дополнительные расходы;
  • при продаже ранее, чем через 3 года, необходимо уплатить 13% налог. Есть возможность использовать имущественный вычет (до 250 тыс. руб.);
  • если металл поврежден (скол, царапина), банк снизит выкупную цену;
  • инвестор самостоятельно отчитывается в налоговой службе, и платит налоги.

Инвестиционные монеты

Помимо слитков, вы можете вкладывать деньги в инвестиционные монеты. Они выпускаются Банком России из драгоценных металлов.

Стоимость каждой монеты зависит от количества находящегося в ней драгоценного металла. Сведения о монетах есть на официальном сайте Центробанка.

Инвесторы могут купить монеты в частных банках, на специальных ресурсах в сети или на торгах.

Стоимость зависит от мировых цен на драгметалл, чистоты металла, эмитента, качества и маржи дилера. Спред такой же, как и для слитков.

Преимущества инвестирования в монеты:

  • без наценки НДС;
  • большая лояльность к качеству и условиям хранения;
  • чтобы покупать монеты, не обязательно быть нумизматом;
  • легко унаследовать или передать в дар;
  • может храниться десятилетиями в первозданном виде;
  • со временем цена растет;
  • моральное и эстетическое удовлетворение от владения, так как дизайнеры работают над изображением монеты.

Недостатки:

  • наличие высокого спреда (разницы) между стоимостью при покупке и продаже;
  • только для долгосрочных инвестиций;
  • дополнительные расходы на хранение;
  • при продаже ранее, чем через 3 года, необходимо уплатить 13% налог. Есть возможность использовать имущественный вычет (до 250 тыс. руб.);
  • инвестор самостоятельно отчитывается в налоговой службе, и платит налоги.

ОМС

Обезличенным металлическим счетом (ОМС) называют специальный счет в банковской организации, на котором хранятся граммы драгоценного металла, а не деньги.

Но вы не сможете держать в руках золото или серебро. Вы можете приобрести золото, платину и палладий от 0,1 г, а серебро – от 1 г.

ОМС не является депозитом. Банковская организация не страхует его и не начисляет проценты. Ваша рентабельность будет формироваться только благодаря росту цен на драгметаллы.

Спред между ценой спроса и предложения гораздо меньше, чем для слитков и монет. Маржа по сравнению с учетной ценой центрального банка составляет от 2,6% до 5%.

Преимущества инвестирования через металлические счета:

  • нет необходимости платить НДС;
  • маржа и спред намного меньше, чем в случае со слитками и монетами;
  • никаких дополнительных расходов на хранение. Обслуживание ОМС бесплатное;
  • подходит для инвесторов с небольшим капиталом;
  • со временем стоимость растет;
  • счет легко открыть дистанционно. Так же им можно и управлять.

Перечень недостатков:

  • не подходит для краткосрочных спекуляций из-за спреда и непредсказуемости цен;
  • ОМС не включен в систему страхования вкладов;
  • при продаже ранее, чем через 3 года, необходимо уплатить 13% налог. Есть возможность использовать имущественный вычет;
  • инвестор самостоятельно отчитывается в налоговой службе, и платит налоги.

Акции компаний по добыче драгоценных металлов

Вы можете инвестировать в драгметаллы, покупая акции компаний, которые их производят. На российском рынке это «Полюс», «Полиметалл», «Норникель» и некоторые другие.

В отличие от вышеперечисленных методов, инвестор зарабатывает не только на росте цены акций, но и на получении дивидендов.

Цены на акции зависят не только от мировых цен на драгметаллы, но и от самой компании: уровня производственных затрат, распределения чистой прибыли, инвестиций в разработку месторождений и т.д.

Преимущества:

  • доступно для инвестора с небольшим капиталом;
  • подходит для спекулятивных и долгосрочных сделок, но требует спецподготовки;
  • на правильно выбранных акциях можно получить высокую прибыль;
  • существует возможность получения пассивного дохода за счет дивидендов;
  • брокер выступает в качестве фискального агента, поэтому инвестору не нужно отчитываться перед налоговой инспекцией.

Недостатки:

  • высокий риск, связанный с торговлей на фондовом рынке, котировки могут быть подвержены значительным изменениям под влиянием внешних и внутренних факторов;
  • для выбора перспективных акций необходимы навыки фундаментального анализа;
  • необходимо открыть брокерский счет, но это скорее особенность, чем недостаток;
  • при продаже ранее, чем через 3 года, необходимо уплатить 13% налог, но есть варианты оптимизации;
  • брокерские комиссии, которые уменьшают прибыль инвестора.

Об индексных фондах

Не все инвесторы готовы к фундаментальному анализу акций. Если не обращать на это внимания, можно накопить в своем портфеле ценные бумаги, несущие нулевую или слишком низкую прибыль.

Покупка акций отдельных эмитентов подходит не каждому инвестору.

В этом случае лучше обратить внимание на индексные фонды, которые инвестируют деньги инвесторов в драгоценные металлы. На российском рынке они представлены ETF и ПИФами.

Выбирая фонд для своего портфеля, обратите внимание на следующие параметры:

  1. Валюта фонда. Доллар обеспечивает инвестиционную защиту от девальвации рубля.
  2. Комиссия для управляющей компании.
  3. Метод инвестирования.

Преимущества:

  • инвестор получает драгоценный металл по цене, котируемой на Лондонском рынке драгоценных металлов;
  • высокая ликвидность – вы можете быстро покупать и продавать паи фонда;
  • низкие комиссии;
  • не требуются специальные знания или навыки;
  • постоянный мониторинг не нужен;
  • низкий порог входа;
  • применяются все налоговые льготы;
  • паи участия некоторых фондов обеспечены физическим золотом.

Негативные стороны:

  • необходимо иметь брокерский счет, но это скорее особенность, чем недостаток;
  • ряд фондов торгует через брокера, взимающего комиссию за управление;
  • инвестор облагается налогом на доходы физических лиц, но есть освобождения.

Покупка драгоценных металлов на Московской бирже

Расскажем о вариантах покупки драгметаллов непосредственно на самой Мосбирже.

Фьючерсный контракт

Это специальный контракт между двумя сторонами, по которому одна сторона обязуется купить, а другая продать драгоценный металл по заранее оговоренной цене и в определенное время.

Фьючерсный контракт – это инструмент срочного рынка. Условия договора не могут быть изменены. Исполнение контракта контролируется Московской биржей, которая также выступает гарантом сделки для обеих сторон.

С конца 2019 года инвестор через своего брокера может купить физический металл на Московской бирже, вывести его на ОМС или забрать со склада в виде слитков.

В последнем случае вам придется заплатить 20% НДС и комиссию брокеру. Не все брокерские компании предоставляют доступ к торговле драгметаллами.

Преимущества:

  • исполнение сделки гарантировано Московской фондовой биржей;
  • если вы покупаете слиток, вы можете забрать его с депозита, но выдается только 1 кг металла;
  • цена металла максимально приближена к мировой цене, установленной на Лондонском рынке драгоценных металлов;
  • комиссии значительно ниже по сравнению с другими способами инвестирования в драгоценные металлы;
  • разница между ценой покупки и ценой продажи минимальна, поскольку она определяется на рынке соотношением спроса и предложения.

Недостатки:

  • фьючерсный контракт имеет обязательный срок исполнения, который не может быть изменен. Не годится для долгосрочных инвестиций.
  • существует обязанность по уплате НДС, если вы принимаете металл в руки;
  • вы должны платить подоходный налог с прибыли, полученной от сделок купли-продажи, но есть и исключения;
  • для торговли фьючерсами требуется теоретическая подготовка, поскольку это рискованный инструмент.

Подводя итоги

Инвестировать в драгметаллы сегодня можно, даже имея небольшой капитал.

Мы рекомендуем инвестировать в описанные нами металлы для диверсификации вашего портфеля.

Рассмотрите плюсы и минусы видов инвестирования и выберите наиболее подходящий для вас вариант.

На этом пока все.

Подпишитесь на обновления блога. Прокомментируйте статью, поставьте оценки. Поделитесь этой информацией со своими друзьями в соцсетях.

До встречи!

Оценка материала
Звёзд: 1Звёзд: 2Звёзд: 3Звёзд: 4Звёзд: 5 (Пока оценок нет)
Комментарии к статье: 0
Добавить комментарий
:grinning: :grining-smiling: :tears-of-joy: :smile-open-mouth: :tall-eyes-open-mouth: :cold-sweat: :scrunched-closed-eyes: :halo: :winking: :rosy-cheeks: :slightly-smiling: :tongue: :relieved: :heart-eyes: :sunglasses:
* Нажимая на кнопку "Отправить комментарий", я даю согласие на рассылку, обработку персональных данных и принимаю политику конфиденциальности.